近期台股市場消息多空交錯，包括主力產業電子製造業受關稅影響減低、聯準會9月降息預期升溫，帶動台股寫下歷史新高紀錄，但後續又傳出美國商務部正考慮入股台積電的消息衝擊下拉回，整體來看，近月台股盤勢起伏明顯，大盤於震盪中上漲2.66％，台股相關ETF漲跌互見，觀察人氣較旺、超過百億元規模的近一個月表現，前十強都繳出正報酬，並且以主動式ETF表現最佳。
主動群益台灣強棒（00982A）經理人陳沅易表示，台股自4月9日美國暫緩對等關稅後，走勢呈現驚驚漲，隨股市來到高位以及市場不確定性猶存下，部分資金選擇獲利了結，短期大盤維持在區間整理的可能性偏大，不過整體來看，基於AI需求仍強勁，全球主要CSP大廠上調資本支出，加上AI所需GPU持續改款推動規格升級商機，台廠仍可望持續受惠。
投資操作宜選股不選市，可聚焦高成長低本益比及低本益比高殖利率相關個股，產業布局電子相關包括先進製程、半導體材料、IC設計、低軌道衛星等仍可持續留意，意即朝AI賦能與提高生產力的族群來布局；非電可留意金融科技、營建、生技、運動休閒等區塊表現。
研究報告指出，隨著半導體、軟體及企業與消費領域利多持續發酵，過去幾個月對AI基礎設施的需求成長30％～40％，但華爾街目前仍低估人工智慧驅動的潛在成長動能。
國泰投信研究團隊分析，年初DeepSeek問世，因其效能優越且價格低廉成為新寵兒，與OpenAI、Google AI競相搶奪AI市場，顯示AI領域競爭增加，正式進入成長期，發展AI半導體不可少，相關產業獲利成長可期。生成式AI正如同網際網路、智慧型手機、5G與雲端等重大科技突破，將持續驅動台灣關鍵供應鏈升級，進而帶動台股長期上行動能。
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