【時報-台北電】日股近期漲勢凌厲，巴菲特鍾愛的日本五大商社，股價不斷創新高，其中，丸紅近一年來漲約4成、住友商事漲逾2成5、伊藤忠與三井物產、三菱商事皆有雙位數漲幅。法人指出，追蹤五大商社以及日本龍頭股的日股ETF因而受惠最深；而整體日股ETF今年以來報酬表現亮眼。
此外，今年上半年，巴菲特曾在他最後一次主持的波克夏股東會上宣稱，日本五大商社股票「50年都不會賣」，接班人阿貝爾也稱自己與這五家公司一年至少會開會一兩次，將致力與其建立長期且穩固的合作關係。這番言論吸引許多認同股神投資哲學的投資人，讓中信日本商社（00955）的受益人數今年以來成長逾200％。
00955經理人辛忠駿指出，日本商社不僅積極拓展能源、金屬、糧食等傳統領域，亦跨足新能源、AI、再生能源等新興產業，帶動整體獲利動能，再加上巴菲特重倉與其表明「再50年也不會賣出」，更增添投資人信心。在日股基本面改善、資本報酬提升與評價上仍具吸引力的背景下，00955具備中長線投資價值。建議投資人可透過00955，把握日本經濟復甦與商社轉型的契機，享受潛在紅利。
台新日本半導體ETF基金（00951）研究團隊指出，日本春鬥最終結果強勁，基本薪資上調幅度為3.7％，整體薪資增幅為5.25％，為1991年以來最大增幅，根據本次春鬥結果，高盛預估日本今年總薪資年增率將由去年的2.8％加速至3％，有望帶動今年全年實質薪資轉正，可望帶動國內消費市場成長力道。另一方面，日本央行6月中決策會議維持利率不變，反映經濟不確定性，短期內日本無升息壓力，亦有利日股後市的上攻。
台新00951研究團隊指出，AI效應持續，北美四大CSP大廠持續調升資本支出與日本持續建廠動作，均有助於挹注日本半導體設備表現。
從政策面來看，日本政府對半導體復興計畫從未轉向，從2021年啟動「半導體、數位產業戰略」以來，承諾到2030財政年度向半導體和人工智慧產業提供超過10兆日圓的支援，其中6兆日圓用於研發等，希望能推動半導體晶片自產，日本半導體評價面仍具吸引力，建議逢低逢局日本半導體ETF。
而富邦日本（00645）今年漲勢也不俗。富邦投信表示，日本關稅不確定性風險解除，日本經濟再生相於上週至華府磋商，確認日本15％對等關稅不再疊加；另企業財報顯示企業獲利穩健，在關稅確定的背景下企業紛紛上調財測；外資自4月以來至7月底累計買超日股4兆日圓。市場情緒明顯好轉，且在資金的支撐下，樂觀看待日股後市。(新聞來源 : 工商時報一巫其倫／台北報導)
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